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Mortgage Trends to Watch for in 2023

It’s looking like we’re going to be seeing similar real estate trends in 2023 compared to last year.

Following a year defined by market highs and lows, experts are forecasting a gradual return to a more balanced market towards the end of 2023. However, with inflation remaining more or less unchanged at the tail-end of 2022, last year’s trend of diminished purchasing power seems likely to persist.

As for what that means for mortgage lending, Shaun Cathcart, Senior Economist at the Canadian Real Estate Association (CREA), predicts primary-based mortgage payments will continue to rise dramatically until the Bank of Canada (BoC) reaches its terminal rate. 

Trigger Rate: How does it affect your variable rate mortgage

Variable rate mortgages will hit their ‘trigger rate’

“The ‘terminal rate’ as it’s called, meaning where they’re expected to stop, has gone from 3.5% (they’re at 3.25% now) on the overnight rate back in the spring to closer to 4.5% now,” writes Cathcart. As such, those carrying variable rate mortgages are now facing their “trigger rates,” meaning those borrowers will face higher monthly payments if interest rates remain high.

In December 2022, Canada’s inflation rate fell 0.6% from the previous month to 6.3% which will certainly inform the BoC’s next interest rate decision scheduled for January 25, 2023. If more hikes happen this year, variable rate mortgage carriers will not only find themselves with high monthly payments to cope with, but those payments are likely to cover more interest and less of the loan’s principal amount, translating to a longer payback period overall.

Meanwhile, data from the British Columbia Real Estate Association (BCREA) forecasts the average Canadian variable mortgage rate will rise to 6.35% in the first half of 2023, decreasing “only slightly” to 6.1% in Q3 2023 and 5.85% in Q4 2023.

Fixed rate mortgage forecast for 2023

Fixed rate mortgages ‘not safe for the next five years’

At present, variable rate mortgages have higher monthly payments than fixed rate mortgage payments. However, Cathcart cautions “those with fixed rate mortgages are not safe for the next five years.”

He continues, “[fixed rate mortgages] come up for renewal every day. People paying attention are rightfully worried. People who have not been paying attention could be in for some serious sticker shock.”

According to data from Ratehub, the five-year fixed rate in 2018 was 2.94%. At the end of 2022, it had increased to 4.54%. For a $400,000 mortgage on a 25-year term, this would mean monthly payments increased from $1,881 to $2,223.

Predicting where rates are heading in 2023 will continue to be a challenge given the uncertainty of the economy and real estate market, which will leave fixed-rate carriers to speculate where the market might be headed and whether it’s more prudent to lock in a short- or long-term fixed rate.

Mortgage Trends: The Guide for 2023

New borrowers may bite the bullet… or find themselves priced out

Substantial rate hikes are most likely behind Canadians, and consumers have had some time to adjust their spending and home buying budgets accordingly. If prospective buyers return to the market, things could heat up once again as low inventory continues to be an issue across Canada. 

Of course, depending on the Bank of Canada’s next moves, things could go another way. The high cost of borrowing could also keep prospective buyers on the sidelines, which could serve to lower demand, curb competition, and soften Canadian housing markets. It’s truly too soon to tell.

In any case, Canada’s population is rapidly growing and housing demand isn’t going anywhere. Instead, demand will likely be absorbed in the rental market, according to Cathcart.

“In that sense, this is a continuation of the same story—those who got into the market early are unlikely to be affected by rapidly rising rates and are also unlikely to see the value of their properties decline all that much from the peak. Meanwhile, those who bought recently at elevated prices, and those in the rental market, may be in for a tougher ride over the next few years.”

If you’re thinking of buying or selling this year, be sure to work with a local REALTOR® to get their professional expertise on what’s going on in the market where you live (or might like to), and what your best options are. 

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REALTORS® Answer the Most Googled Real Estate Questions

Everyone has questions about real estate, as it’s likely the largest financial investment we’ll ever make in our lifetime. While the experience of buying or selling a home is no doubt exciting, it can, at times, become overwhelming. This is why we’ve turned to the experts. We collated some of the most frequently Googled real estate questions and asked REALTORS® for their answers. Think of this article as your go-to guide for a more in-depth understanding of the most popular questions related to buying or selling a home.

The most common questions asked when selling a house

Common questions asked when selling a home

Why do I need a home inspection?

“A pre-purchase home inspection is always a good idea whether it is required by your lender or not,” says Elisha Roberts, a salesperson and REALTOR® in Red Deer, Alberta. “It allows you as a buyer to ensure the house you have written an offer on doesn’t come with any unforeseen issues—often of great expense.”

“Home inspectors look for structural issues, the condition of mechanical systems and much more. If something is discovered, it provides you with an opportunity to address the issue to your satisfaction before proceeding with the purchase, such as amending the purchase price or asking for the seller to repair the issue and provide proof. Once an issue is uncovered, the seller will have to disclose to any other interested parties if your offer does not go firm. In my experience, most sellers are willing to work together to ensure a fair outcome for everyone involved in the transaction.”

Why can a seller reject my offer?

“Sellers are not obligated to accept an offer,” says Jessica Kee, a salesperson and REALTOR® from Toronto, Ontario. “There are a number of reasons why a seller may not find an offer acceptable to them—price, closing date, conditions in the offer. They may, however, counter back or politely decline if the gap is too far apart.”

Assessing the value of your home

How do REALTORS® assess a home’s value?

Nick J. Kyte, a salesperson and REALTOR® from Ottawa, Ontario, lists the top five ways a home’s value is assessed.

  1. Location, location, location: neighbourhoods and streets vary in value, so understanding these pros and cons is vital to accurately assessing value.
  2. Size of home: homes with more livable square footage are generally worth more.
  3. Age and condition of the home: a well-kept and maintained home is typically more desirable for buyers.
  4. Recent updates or upgrades to the home: do buyers have to worry about an old roof, windows and heating, ventilation and air conditioning? If not, and in general, the fewer major items that require replacement or repair, the greater value held in the buyers’ mind.
  5. Supply and demand for homes and neighbourhood: what are the recent comparable sales in the neighbourhood, specific street, etc.? Are there trends that suggest the area is in more demand? If so, this can be a factor that assists in a higher assessed value.

Curious how your REALTOR® prices your home to sell? We’ve covered that! 

What is a conditional sale?

“Simply put, a conditional offer is certain conditions that must be met by the buyer during the conditional period and, if not met, the deal becomes null and void and the deposit is returned to the buyer,” clarifies Kyte. “Common conditions placed in offers to protect buyers and allow time for proper due diligence are; financing, inspection, insurance, solicitor review and, for condominium properties, the solicitor’s review of the status certificate. As a general note, anything can be added as a condition or clause, to an agreement of purchase and sale, as long as parties to the agreement agree.”

Find out how long it will take to sell my house

How long will it take to sell my home?

“Selling timeframes vary from province, city and local market,” Kyte points out. “Knowing the average days on the market it takes to sell similar properties is information that needs to be provided to sellers and buyers, to ensure their expectations are in line with their current market.” 

As an example, Kyte details that, “in the Ottawa real estate market, the average days on market for residential properties in December 2022 was 38 days. This can vary based on the property’s list price, location, condition of home, and marketing. The number of days it takes to sell a home has dramatically increased from 12 days in 2021, the peak of the market, and is now climbing to a more “normal” range that is consistent with pre-pandemic ranges.”

When is the best time to sell my home?

Rashedy Lewis, a salesperson and REALTOR® from Toronto, says, “Most sellers believe the best time to sell their home is between May to July. However, in my opinion, there’s no ‘best time’ to sell your home. Each homeowner has a different reason why they want to sell.” 

Lewis continues, “Once you’ve decided to place your home on the market, you should check to see what improvements can be made prior to selling, as this can help you get more money for the resale value.” 

Need some inspiration? Here are some renovations that could be worth doing before selling. 

Lewis suggests beginning the process by “decluttering and cleaning the home and once these are done, inspect your floors, walls, bathroom(s), and kitchen as these are the main selling features of the house. Homeowners should also check windows, doors, furnace, and their roof to ensure that they are in good working condition.” 

Lewis concludes that “in my view, once these are accomplished, it helps to attract buyers and sell at a good price.”

If you’re thinking of selling your home in the winter, we’ve gathered some tips on how to make the most of selling your home in the winter months.

Required Mortgage Documents

What do I need to qualify for a mortgage?

“In order to qualify for a mortgage, you’ll need to have the necessary down payment, show proof of employment, and proof of income along with your credit score,” says Lewis. Above all, you’ll need to be able to prove to the lender you can afford the amount you’re asking to borrow and all future monthly payments. Your income stability, as well as your debt service ratio, will be assessed. 

In fact, there are four Cs when it comes to navigating the road to obtaining a mortgage and these include capacity, capital, collateral, and credit. What’s your capacity to pay back the loan on time every month? What money, savings, or investments do you have readily accessible? What is the value of the property you’re wanting to purchase and will it be enough to cover mortgage debts if payments are missed? Do you have a good credit score and a history of paying bills on time? Again, lenders want proof of stability.

The most common questions asked when buying a house

Common questions asked when buying a home

How much of a down payment do I need to buy a home?

Kee explains, “The minimum down payment requirement for anyone buying a home to live in is 5% on a home up to $500,000. Anything after that is 10% on the portion above $500,000. So, if it’s a $600,000 home, the minimum down payment is $35,000. For someone looking to buy an investment property, it’s 20%.”

There are different savings plans and incentive programs available to those looking to buy a home, especially if you’re a first-time home buyer. Get in touch with a financial planner to understand your options and see what you’ll need to do to save for a down payment. 

How long does it take to buy a home?

“The time required to purchase a home varies,” says Roberts. “I always recommend that my clients obtain a pre-approval prior to initiating their home search. Once the perfect property is found it can take anywhere from about one week to several months for the closing process and for you to take possession. The variance is based on the seller’s limitations around possession date or acceptance of a proposed possession date in the offer to purchase.” 

“Any conditions that need to be satisfied prior to a firm sale like a home inspection or financing condition will add to the transaction time,” Roberts adds. “It’s important to note the lawyers required to complete the transaction may require some time to complete this on your behalf, so it’s a good idea to check in with them to determine their required lead time based on their current workload.”

Do I need a REALTOR® to buy a new-build?

Kee explains using a REALTOR® when buying pre-construction “isn’t mandatory, but it’s highly encouraged”—especially since, as a buyer, you don’t pay commission, meaning having a REALTOR® on your side is a free benefit. 

“Builders may have their own sales people, but don’t forget their number one goal is to sell the project for the builder and often with the terms favourable to the builder,” he says. “Your REALTOR® will guide you through the process, may show you other options, and negotiate the contract most favourable for you.”

Get to know the benefits of working with a REALTOR®

Why should I work with a REALTOR®?

Asking the right real estate questions, and seeking answers from a trusted team of professionals will put your mind at ease.

“Experienced REALTORS® provide a lot of value to their clients whether buying or selling a home,” Roberts explains. “We know the market area and can help you avoid costly mistakes in regards to contract errors/omissions and provide relevant market data. We also have networks of trusted professionals who are used time and time again that we know will do an exceptional job. I’ve narrowed down my lists of professionals I recommend to my clients and I provide that information to them depending on their area.”

An online search can be a great starting point to get information, but you can trust the expertise of REALTOR® when it comes to the entire home buying or selling experience! Find a REALTOR® in your area, or get a referral from someone you trust, and they’ll be happy to answer all your real estate questions. 

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How a REALTOR® Prices Your Home

You’ve loved your home but are ready to move on. How much should you list it for? Although a casual observer might believe a listing price is an arbitrary number, many factors are taken into consideration when pricing, including market conditions, historical data, location and amenities. Overprice a property and it could linger, unsold, for months. Undervalue it, and you’re leaving money on the table. While getting a home appraisal can give you an idea of your property’s worth, pricing a home is part science and part art, so we asked a REALTOR® to break down that process.

“When I’m asked to price a property, there are many aspects involved and lots of fine-tuning,” says David Stevens, a REALTOR® with Royal LePage Coast Capital Realty in Victoria, British Columbia. Some considerations include:

Current real estate market Trends

Current local market conditions 

Pricing a home should include looking at the current market conditions and trends in your area. Knowing how many properties with similar features are up for sale and how fast they’re being snapped up can help determine how a property should be priced. 

“This takes into account the ability of active buyers and their buying power or capability,” adds Stevens. “Comparable current and sold listings are an invaluable source of information to look at when pricing, because sold property prices can always be relayed to any buyer or seller by their REALTOR®.”

When there’s low inventory in a neighbourhood, this can create a seller’s market with more competitive listing prices, while a bunch of homes for sale may require lower asking prices and indicate it’s more of a buyer’s market.

House Location

Location 

“Sought after neighbourhoods near well-respected schools will typically demand a higher price tag,” explains Stevens. 

Remember: even homes on the same street can differ in price—if one side of the street backs onto a body of water, for example, those homes could be priced higher.

House layout

Size and layout

 A home’s layout can also factor into its pricing; most families in his market look for three or more bedrooms on one level, notes Stevens. 

“The square footage of a home and land size also influences the value of a property,” he says. “Depending on the area and the buyer trend in an area, aspects like privacy or usable land play a role.”

The house's age and condition are factors to consider

Age and condition of the house

How old a property is, and whether it has or needs major updates, including windows, roof, kitchen, bathrooms, and mechanical systems all factor into pricing. 

“When the major components of a home have been updated or replaced, many buyers see that as a long-term investment they will not need to spend money on,” explains Stevens.

DIY projects gone wrong can be detrimental in obtaining top dollar because substandard work will decrease your home’s appeal and, therefore, the price, he adds. 

When pricing your home, bonus spaces can be taken into consideration

Bonus spaces

A home with an in-law suite or additional income potential can be important as it gives the buyer flexibility with their financing and buying capability, he adds. 

“Within urban communities, it may be hard for a buyer who wants a detached workshop or a studio. This is considered special and not easy to find, so it must be taken into consideration when pricing.”

Property prices are also determined by a seller's motivation

Seller’s motivation

REALTORS® also take a seller’s motivation into account when pricing a property. For example, if a seller has an accepted offer on another property, or they’re being transferred out of town, they may ask for a compelling listing price to attract more buyers, says Stevens.

MLS home price index

What is the MLS® Home Price Index and how does it work? 

REALTORS® have a powerful tool at their disposal—the MLS® Home Price Index (MLS® HPI). It provides a more precise picture of home price trends by gauging prices for the market as a whole, and prices for specific housing categories. This information allows them to do a comparable market analysis, where they learn what other similar homes have recently sold for, which gives them solid indicators on how to price your property.

Because this data can change from month to month, it’s important to use an accurate tool that tracks prices to get the latest information. 

“Ultimately, the pricing of a home is the seller’s decision with the help of their REALTOR®,” says Stevens. “The goal is to price the property to attract serious buyers and to prevent an extended period of time on the market that may ultimately come at a cost.”

Working with a REALTOR® to price your home gives you peace of mind that you’re setting yourself up for success with the advice and expertise of a professional. 

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10 conseils pour fermer son chalet pour l’hiver

Vous partez dans le Sud pour l’hiver? Avant de fermer votre chalet trois saisons, voici un aide-mémoire pour partir l’esprit léger. Si votre chalet n’est pas isolé pour l’hiver, plusieurs choses sont à mettre en place pour que tout soit impeccable au moment de votre retour. Tout ça, sans trop d’efforts, mais en ne laissant rien au hasard.

Homme et son chien sur la terrasse du chalet.

Aviser ses assurances

Avant de partir, pensez à signaler à votre assureur toute absence prolongée. Rangez aussi à l’abri des regards les objets les plus tentants. Enfin, prenez des photos du contenu du chalet, notamment des biens les plus précieux. En cas de dommages et de réclamation, la procédure en sera grandement simplifiée.

Déneigement du toit d’un chalet.

Vérifier l’étanchéité du toit

Avant de fermer le chalet pour l’hiver, faites une inspection du toit et effectuez, si nécessaire, les réparations afin d’éviter les infiltrations d’eau en votre absence. Vous pouvez aussi souscrire à un contrat de déneigement du toit au moins une fois durant l’hiver afin d’éviter toute mauvaise surprise.

Tuyaux gelés qui éclatent.

Couper l’eau et vider les tuyaux

Pour éviter que les tuyaux ne gèlent, il est conseillé de fermer l’arrivée d’eau du chalet pour l’hiver. Prenez toutefois bien soin de drainer tous les tuyaux jusqu’à ce qu’il n’en sorte plus rien lorsque vous ouvrez les robinets. Vous pouvez aussi verser de l’antigel à plomberie dans les tuyaux de vidange des lavabos, de la baignoire, et de la douche et dans la cuvette de toilette.

Régler le chauffage à une température minimum de 7 à 10 degrés.

Chauffer le chalet au minimum

Régler les thermostats à une température comprise entre 7 et 10 degrés aidera à prévenir le gel et l’éclatement des tuyaux. Tout chauffage au gaz devrait aussi être éteint avant de partir. Et n’oubliez pas de débrancher la bonbonne de propane du BBQ et de la ranger au cabanon en attendant le retour des beaux jours.

Gros plan sur une main en train de fermer la fenêtre.

Verrouiller aussi les fenêtres

On verrouille les portes, mais on oublie souvent les fenêtres et cela, les voleurs le savent! Sceller certaines fenêtres — surtout celles de la véranda — où passent les courants d’air est aussi une bonne idée pour prévenir l’entrée de neige à l’intérieur. Assurez-vous également que tous les stores ou rideaux sont fermés.

Garde-manger vide.

Vider le garde-manger

Pour éloigner la vermine, évitez les tentations que représente un garde-manger trop plein. Pourquoi ne pas organiser un dernier souper de «  restants  » avec les copains avant le départ? On peut aussi disposer des feuilles assouplissantes parfumées dans les placards, car la forte odeur dissuade les bestioles indésirables.

Débrancher les appareils énergivores comme le frigo.

Débrancher les équipements énergivores

Couper tous les éléments du panneau électrique n’est peut-être pas la meilleure idée, car vous voudrez certainement que la pompe du puisard continue son travail en cas de refoulement. Débranchez toutefois le frigo et le congélateur — vidés au préalable — le four à micro-ondes, le lave-vaisselle de même que la laveuse-sécheuse.

Clapet de la cheminée ou du foyer.

Fermer le clapet de la cheminée

Fermer le clapet de ventilation du foyer est un oubli fréquent. De plus, beaucoup de cheminées ne sont pas protégées par un faîte sur le toit. Saviez-vous que les ratons laveurs femelles aiment bien s’installer au niveau du clapet de la cheminée pour donner naissance à leurs bébés? Assurez-vous que votre cheminée soit inaccessible. Il est aussi recommandé de faire ramoner sa cheminée par un professionnel.

Soupiraux.

Fermer les soupiraux

Certaines bestioles peuvent aussi accéder à votre sous-sol par des trous dans la fondation ou par les soupiraux. Bloquer les soupiraux en hiver est aussi une bonne façon d’isoler le sous-sol et d’éviter que les tuyaux gèlent si vous avez choisi de garder le chauffage au minimum durant votre absence, ou si les tuyaux ont été mal drainés.

Détecteur de mouvement.

Simuler une présence

Un détecteur de mouvement surprendra toute personne dont la présence n’est pas désirée. Vous pouvez aussi choisir de garder quelques veilleuses allumées à l’intérieur en permanence. Autre possibilité : programmer l’éclairage nocturne automatique de la porte d’entrée principale ou celui du lampadaire de rue. Si vous avez le budget, octroyez un contrat sporadique de déneigement pour l’hiver. Les voleurs seront assurément confus. 

Dernier conseil? Avant de partir, assurez-vous d’avoir tout fermé à clé.

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L’ABC de l’inspection d’une propriété

Que ce soit pour évaluer l’état d’une propriété avant de déposer une offre d’achat, ou avant de vendre la vôtre, un courtier ou un agent immobilier détenteur du titre REALTOR® vous recommandera toujours une inspection rigoureuse et professionnelle.

Cet examen, qui doit être réalisé par un professionnel certifié, est une étape essentielle, tant pour obtenir des informations pertinentes à la prise de décision que pour vous assurer une paix d’esprit, et pour vous éviter des conséquences économiques désastreuses.

Inspecteur en bâtiment au travail

Quand dois-je faire appel aux services d’un inspecteur en bâtiment pour l’évaluation d’une propriété?

Une évaluation de votre propriété peut être réalisée en tout temps si vous le souhaitez, par exemple pour planifier des travaux et prévoir le budget approprié. Il existe aussi des situations où il est absolument essentiel de prévoir l’inspection d’une propriété : 

  1. Avant de vendre : afin d’obtenir une évaluation de l’état des lieux complète et objective, de mieux évaluer le prix, de bien cibler les acheteurs potentiels, et de prévenir les litiges onéreux.
  2. Avant de déposer une offre d’achat sur une propriété :; afin de réviser votre offre si besoin, et d’être informé en toute transparence de l’état réel des lieux, et des travaux à prévoir.
  3. Avant la livraison d’une maison que vous avez fait construire :; afin de vous assurer que le constructeur a respecté le contrat et que les normes de construction ont été respectées.
  4. Avant d’accepter une maison en héritage :; afin d’évaluer le leg immobilier. En effet, si le rapport d’inspection indique que les travaux sont plus onéreux que la valeur de la propriété, vous pouvez renoncer à la succession.

Inspecteur en bâtiment avec une cliente

Sur quels critères doit-on se baser avant de retenir les services d’une entreprise d’inspection en bâtiment? 

  1. Le délai de réponse.
  2. La formation et la certification de l’inspecteur par un ordre professionnel.
  3. La garantie d’une assurance contre les erreurs, fautes et omissions.
  4. La rapidité de livraison du rapport complet (certaines entreprises livrent le rapport dans les 24 heures qui suivent l’inspection).

Fissure dans un mur de béton

Quels sont les éléments qui doivent être examinés lors d’une inspection?

  1. La structure du bâtiment, sa solidité, sa consolidation éventuelle.
  2. Les composantes du bâtiment : matériaux, revêtements extérieurs et intérieurs.
  3. Le niveau d’humidité général, les infiltrations dans les murs, la condensation dans les fenêtres.
  4. L’état de la plomberie, des drains, et de la fosse septique, le cas échéant.
  5. L’état du système électrique.
  6. La composition du sol du terrain, l’analyse de la nappe phréatique, la contamination possible.

Vous pouvez également consulter votre inspecteur pour établir les priorités des travaux à effectuer.

Inspecteur en bâtiment avec un client

Dois-je être présent lors de l’inspection? 

Ce n’est pas obligatoire, mais il est fortement recommandé d’être sur les lieux, ne serait-ce que pour profiter de la présence d’un expert afin de poser des questions spécifiques à vos besoins.

Inspecteur en bâtiment qui analyse un mur extérieur en pierres

Combien de temps dure une inspection ?

Selon la localisation de la propriété, ses dimensions, et son âge, l’inspection peut prendre entre quelques heures et deux jours. 

Certains éléments comme une piscine intérieure, ou une inspection de la tuyauterie avec une caméra, peuvent ajouter du temps à l’inspection.  

Une chose est certaine, prendre le temps de faire faire toutes les analyses recommandées par votre inspecteur, ou par votre courtier ou agent immobilier membre de l’ACI, peut vous éviter bien des déboires… et des dépenses !

Inspection en compagnie d’un courtier ou agent immobilier

En quoi mon courtier ou agent immobilier peut-il m’être utile lors d’une inspection?

L’expérience de votre courtier ou agent immobilier peut toujours vous être utile, que ce soit lors de la préparation à l’inspection et de la planification des informations que vous désirez obtenir, lors de l’inspection elle-même si vous souhaitez une seconde paire d’yeux, et d’oreilles, et lors de l’analyse du rapport final pour vous aider à prendre les meilleures décisions. 

Afin de prendre une décision éclairée, il vaut toujours mieux avoir toutes les informations en main. À ce titre, une inspection minutieuse par des professionnels est plus rentable que payer le prix de ne pas l’avoir fait !

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Speed dating immobilier : dix questions importantes à se poser

La plupart d’entre nous sont portés naturellement à acheter une propriété en se basant sur une réaction purement intuitive et émotionnelle. « Je me sens chez moi. » N’est-ce pas? Cependant, trouver cette perle rare, ça peut être frustrant, tout comme rencontrer la bonne personne. Le speed dating (ou rencontres éclairs), a été conçu à l’origine pour rencontrer de manière condensée différentes personnes dans un temps limité. Cette façon de faire connaissance s’est améliorée avec les années et des questions précises permettent de trouver LA personne. Pourquoi alors ne pas utiliser cette même stratégie pour trouver sa maison?

Voici dix questions à poser aux maisons qui veulent vous séduire.

Speed dating immobilier, Nécessites-tu beaucoup d’entretien?

1. Nécessites-tu beaucoup d’entretien?

Évaluez globalement le bâtiment et le terrain. Les platebandes sont-elles remplies de plantes vivaces? Quelle est la superficie de pelouse? Quelle est la garantie du toit? Un toit métallique peut durer jusqu’à 50 ans, tandis que les bardeaux d’asphalte devront être remplacés tous les 10 à 20 ans dans les régions où les chutes de neige et les précipitations sont importantes. La maison est-elle construite avec un matériau résistant comme des planches Hardie? Les insectes, les intempéries et les pics-bois curieux peuvent endommager rapidement une maison en rondin ou en bois, et ainsi nécessiter un entretien continu.

Speed dating immobilier, Es-tu tranquille?

2. Es-tu tranquille?

Prenez le temps d’observer la circulation à différents moments de la journée. Les voisins ont-ils un chien qui aboie ou de jeunes enfants qui aiment sauter sur leur trampoline? Est-ce qu’il y a une caserne de pompiers où les sirènes retentissent constamment à proximité? Est-ce qu’il y a une voie ferrée à proximité? La maison se trouve-t-elle sur une ligne d’autobus importante? À une intersection? À côté d’un restaurant doté d’une terrasse? Y a-t-il une carrière à proximité? Familiarisez-vous avec le quartier et tout ce qui se trouve à proximité.

Speed dating immobilier, Es-tu bien chauffee?

3. Es-tu bien chauffée?

Bien qu’instantanés et efficaces, les foyers au gaz peuvent aussi s’avérer inefficaces selon leur âge et leur puissance nominale. Les foyers au bois nécessitent l’entretien d’une cheminée et un peu de travail de bûcheron, mais ils sont indéniablement romantiques. Les poêles à granules de bois ont une combustion élevée et constituent l’une des options de combustible les plus propres, mais ils peuvent poser un problème en cas de panne de courant (à moins que vous ne disposiez d’une batterie de secours), car ils dépendent toujours de l’électricité.

Les chauffages au propane et à l’électricité (plinthes, fournaises à air chaud pulsé) ont leurs avantages et leurs inconvénients, dont des frais de livraison et des tarifs de temps d’utilisation. Les systèmes de chaudière sont communs dans les vieilles maisons, et les nouvelles technologies ont modernisé l’apparence et l’efficacité des radiateurs traditionnels.

Et il ne faut pas oublier les pertes de chaleur : les fenêtres sont-elles neuves? Doivent-elles être remplacées? La résistance thermique des fenêtres et de l’isolation d’une maison peut rendre les nuits confortables ou vous laissez frissonner.

4. Es-tu flexible? Es-tu prête à grandir?

Si la famille s’agrandit (un chien, un enfant ou les beaux-parents?), est-il possible d’agrandir la maison aussi? Le sous-sol est-il fini? Est-il possible d’ajouter une autre salle de bain? Un garage détaché? Une buanderie au rez-de-chaussée? Y aura-t-il de l’espace pour aménager le studio d’art ou l’îlot de cuisine dont vous rêvez depuis?

5. Aimes-tu le plein air?

La maison est-elle située près de sentiers? D’un parc à chiens? Quelle est l’orientation de la maison? Les fenêtres orientées vers le nord ne sont pas idéales, mais avec un peu de recherche, vous pourrez trouver des plantes qui s’en réjouiront. Aurez-vous une vue sur les levers ou les couchers de soleil? Y a-t-il assez de rangement ou d’espace pour une remise, une terrasse ou un spa? Les arbres qui entourent la maison sont-ils en bonne santé? Dans les régions où l’on trouve l’agrile du frêne, votre cour boisée peut soudainement devenir coûteuse (et clairsemée) s’il faut abattre les arbres infestés.

6. Es-tu un bon investissement?

La propriété est-elle bien située? Les maisons situées dans un quartier en plein embourgeoisement ou dans une banlieue-dortoir prennent généralement de la valeur, mais celles accessibles seulement par bateau et les chalets trois saisons sont plus difficiles à revendre. Il faut prévoir un budget pour certains coûts comme les frais mensuels de copropriété, le stationnement, les déplacements, la tonte du gazon, le déneigement, les vidanges de fosses septiques et le remplacement des électroménagers vieillissants. La majorité de ces renseignements s’obtiennent facilement sur le site REALTOR.ca ou auprès de votre courtier ou agent immobilier.

Speed dating immobilier, As-tu du charme?

7. As-tu du charme?

Quelle est l’histoire derrière la maison? S’il s’agit d’une maison patrimoniale, consultez les archives à l’hôtel de ville. Peut-être que la ferme de vos rêves fait partie du Barn Quilt Trail – vous pourriez être le prochain arrêt! L’intérêt croissant pour les écoles et les églises reconverties a permis de préserver une partie de l’histoire tout en offrant un revenu locatif fiable à l’entrepreneur avisé.

8. Es-tu du type sociable?

La propriété répond-elle à vos besoins en matière d’agrément? Y a-t-il une pièce insonorisée pour les enfants et leur PlayStation? La salle à manger pourra-t-elle accueillir toute la famille? Y a-t-il de la place pour une piscine? Une table de billard? Combien de chambres d’amis?

9. Es-tu bien stabilisée?

Tout commence par les fondations. Si vous pensez à acheter une vieille maison, faites appel à un ingénieur en structure pour l’inspection. Si la propriété est située au bord de l’eau, pensez à l’érosion et aux crues. Vérifiez que les sous-sols et les plafonds ne présentent pas de signes de fuites d’eau ou de moisissures et assurez-vous que les cheminées sont en bon état (et exemptes de chauve-souris!).

Speed dating immobilier, Es-tu ouverte au changement?

10. Es-tu ouverte au changement?

Même si une maison peut sembler parfaite à 100 % après la première visite, inévitablement, vous voudrez la modifier. Est-ce que ce sera possible? Que pouvez-vous sacrifier? Qu’est-ce qui est non négociable? S’agit-il de changements cosmétiques (peinture, éclairage) ou de rénovations au-delà de votre budget?

Si vous êtes intrigué et souhaitez prendre un deuxième rendez–vous, soyez assuré que vous pouvez compter sur votre courtier ou agent immobilier. Celui–ci vous aidera à repérer les signaux d’alarme ou, mieux encore, à trouver d’autres raisons pour lesquelles vous devriez aimer la propriété et en faire votre foyer. L’inscription sur REALTOR.ca comporte des données sur le quartier, le coût de la vie, des données démographiques et des calculateurs qui vous aideront à trouver «la bonne».

Renewing Your Mortgage? These Considerations Could Make a Real Difference

Many Canadian mortgage holders renew without asking any questions—often receiving a mortgage product that may not suit their current needs. After all, life may look different than it did when you first got your mortgage and your priorities may have shifted, too.

That’s why now could be the perfect time to take a step back and consider the following:

  • Will your new mortgage rate be higher than your current mortgage? If so, how will this affect your payments?
  • Has your financial situation changed since your last renewal?
  • Are you planning any home renovations, or will you need additional funds?
  • If you are planning to move, how will that affect the renewal terms you choose?
  • Do you prefer fixed or variable rates, or are you unsure?

 

Do yourself a favour, and don’t sign a renewal letter without doing your due diligence.   Along with understanding your financial situation, here’s what else you need to consider before renewing your mortgage. 

A couple discuss their options when considering to renew their mortgage.

Planning your mortgage renewal in advance can pay off

If you renew your mortgage early, you’ll be able to lock in at current interest rates sooner, which can protect you against future potential rate fluctuations.

Today’s economic environment is uncertain. Forecasting what comes next is challenging, given disruption in trade, sticky inflation and geopolitical tensions. This makes future interest rate movements difficult to predict, but one thing experts seem to agree on is this: Canada is not likely to see rates like those of 2020 and 2021 anytime soon.

It’s worth noting, too, that even if the Bank of Canada overnight rate falls, it doesn’t mean that fixed mortgage rates will also go down. This is because fixed mortgage rates don’t always mirror Bank of Canada changes – rather, they are influenced by bond yields and lender expectations of where rates are headed in the future.

 
Curious as to what’s driving the latest Canadian mortgage trends? Check out this explainer article.

 

With the strain of ongoing changing economic conditions, locking in your mortgage renewal early may provide some peace of mind as you’ll know what your payments will be in the future. Taking some time to talk through your mortgage renewal options with a Mortgage Advisor now can help you make informed choices, rather than feeling rushed when your term comes to an end.

Do your research when renewing your mortgage

Leading up to your renewal date, it’s important to do your research on products, features, interest rates, and housing market trends.

It’s also recommended to shop around and investigate the different lenders available to you. The Financial Consumer Agency of Canada website is a great starting point when it comes to research, offering a wealth of up-to-date resources including answers to frequently asked questions about mortgage renewals. Your REALTOR® is another excellent resource to tap into for advice on what to consider when renewing your mortgage. 

“Renewal is also the right moment to look at your mortgage features,” says Erica Aceti, Mortgage Specialist at RBC. “Prepayment privileges, payment flexibility, amortization length. These levers can save you thousands over the life of your mortgage. A longer amortization frees up monthly cash flow; a shorter one gets you mortgage-free faster. It’s worth knowing what you have access to, and making sure it still fits where you are today.”

A family talks about what to do when considering to renew their mortgage.

Request a lower rate when it’s time to renew your mortgage

A simple yet often overlooked consideration when renewing your mortgage is to negotiate with your current lender for a lower interest rate. Despite what’s outlined in your renewal letter—which must be sent to you at least 21 days before your renewal date—you may qualify for a discount. You won’t know if you don’t ask!

When it comes to negotiating your renewal, competing offers can help you secure a better rate. You may also be able to negotiate a better rate by consolidating more products with your lender.

Consider this a fresh start in your homeownership journey

It’s likely a lot has changed in your life since your initial mortgage, or significant events have since occurred that have an effect on the marketplace. For example, you or your spouse may have switched careers, your children may no longer live at home, or interest rates may have changed due to outside factors. One helpful way to assess your current situation is by using a mortgage payment calculator and inputting the details that may have changed since your current mortgage.

Some mortgage features you may want to revisit at renewal include:

  • Mortgage refinancing: If you have non-mortgage debt, refinancing your mortgage at the time of renewal can let you consolidate that debt, helping to lower your borrowing costs and simplify repayments.
  • Extending your amortization: You may be eligible to extend your amortization, which can help relieve any cash flow pressure you may be experiencing.
  • Paying off your mortgage faster: If rates go down and you have room in your budget, this might be an opportunity to pay down your mortgage faster by accelerating your mortgage payments.
New homeowners talk about what to do about renewing their mortgage.

Look into potential savings opportunities

Lenders are constantly introducing new mortgage products and features, which means you might have access to potential savings. Based on your home’s current value, you may want to consider enrolling in products such as RBC’s Homeline Plan, which offers a great way to access the equity in your home, when needed.  

Are you considering building instead of buying? Here’s what you need to know about how to get a construction mortgage loan to build your dream home.
A mortgage broker discusses the pros and cons of renewing your mortgage.

You don’t have to renew your mortgage with the same lender

Once your mortgage term is up, you’re not required to remain with the original lender. If you’re offered a better rate or improved terms and conditions from a different bank or mortgage broker, you’re free to make the switch. Of course, you’ll need to reapply and supply all the paperwork required for a new application if you go this route. This means proving your income and having your credit checked, so it’s important to weigh your options carefully before making the decision to switch lenders.

It’s recommended to start exploring your options well in advance of your renewal date—if you wait until you receive the renewal letter from your lender, you may miss out on the best offer for your needs.

You can refinance your mortgage

You can save thousands of dollars at the time of your renewal if you’re considering refinancing and taking equity out of your home. When your mortgage term expires, you aren’t subject to early payment penalties, so if you’re thinking about taking advantage of investment opportunities, renovating your property, consolidating debt or paying for your child’s education, your renewal date is a good time to do so.

“A lot of clients don’t realize how much equity they’ve built up, or what they could do with it,” says Aceti. “Renewal is the ideal time to put that equity to work, whether that’s paying down other high interest debt, funding a renovation, or investing in the future. It’s important for clients to know their options.”

Don’t get intimidated by fees

If you do choose to switch lenders when renewing your mortgage, you may be subject to additional fees such as:

  • new lender set-up fees (i.e. the cost to discharge your previous mortgage and register the new one);
  • a transferal or reassignment fee from your current lender; or
  • if necessary, the cost of an appraisal fee to confirm your property’s current value.

Other fees to consider are mortgage loan insurance premiums and collateral charges on your initial mortgage. To avoid paying a premium twice, be sure to inform your new lender you currently hold mortgage loan insurance and provide them with your certificate number.

If you want to switch lenders and your mortgage includes collateral charges, you will likely have to pay a fee before registering your mortgage with a new lender. Removing the charge completely requires full repayment or transferring all loan agreements secured by the collateral charge—such as lines of credit or car loans—to the new lender.

Despite these additional fees, they are typically minimal when you compare them to how much you’ll save in interest long-term. RBC, for instance, makes switching easy and will take care of all the legwork related to switching, and cover up to $1,100 in switch fees.

Don’t be afraid to ask your new lender if they’re willing to include discharge fees into the new mortgage—they may even cover part or all the fees to earn your business, but you won’t know if you don’t ask.

Are you considering breaking your fixed-term mortgage contract? Here’s everything you need to know, including associated penalties as well as the advantages. 
A women is wondering what to consider when renewing your mortgage.

The key takeaway here: take control of your renewal. Remember, resting on your laurels can cost you thousands of dollars when it comes to renewing your mortgage. Don’t wait for your renewal letter and don’t let your lender automatically renew without doing your due diligence. Be proactive and take action months in advance of your renewal date.

Here are some additional resources to guide you through your mortgage renewal process:

This article is intended as general information only and is not to be relied upon as constituting legal, financial or other professional advice. A professional advisor should be consulted regarding your specific situation. The information presented is believed to be factual and up-to-date but we do not guarantee its accuracy and it should not be regarded as a complete analysis of the subjects discussed. All expressions of opinion reflect the judgment of the authors as of the date of publication and are subject to change. No endorsement of any third parties or their advice, opinions, information, products or services is expressly given or implied by Royal Bank of Canada or any of its affiliates.

L’abordabilité : un facteur clé derrière le rebond des ventes immobilières en mai

Les ventes résidentielles au Canada ont bondi de 5,5 % en mai, une hausse que Shaun Cathcart, économiste principal à L’Association canadienne de l’immobilier (ACI), a qualifiée de « reprise positive ».

Les dernières données publiées mardi font suite à plusieurs mois de ventes inférieures à la normale et confirment l’idée selon laquelle, d’un point de vue historique, les prix, les taux d’intérêt et le ratio des ventes par rapport aux nouvelles inscriptions actuels sont plutôt favorables aux acheteurs canadiens.

« Bien qu’il s’agisse du premier mois de 2026 où l’on observe une dynamique haussière significative de la demande globale, les conditions sous-jacentes s’améliorent depuis un certain temps déjà, explique M. Cathcart dans le plus récent Rapport sur le marché de l’habitation de l’ACI (en anglais seulement). Les attentes des vendeurs et des acheteurs se rapprochent de plus en plus, comme en témoignent le resserrement du ratio prix d’inscription/prix de vente et la légère baisse du nombre de jours sur le marché. Par conséquent, les prix se sont largement stabilisés après un certain fléchissement en début d’année. »

Avant d’analyser ce qui se passe en coulisses, voici les chiffres nationaux à connaître pour comparer les données relatives aux ventes et aux prix avec celles de votre marché local :

  • Les ventes résidentielles nationales ont bondi de 5,5 % en mai par rapport à avril.
  • Le nombre de propriétés nouvellement inscrites a baissé légèrement de 1 % en mai comparativement à avril.
  • En mai 2026, le prix moyen réel (non désaisonnalisé) des propriétés vendues au pays a augmenté de 1,5 % d’une année à l’autre, atteignant 702 079 $.

Quels sont les facteurs à l’origine de la récente hausse des ventes résidentielles au Canada?

M. Cathcart indique que plusieurs facteurs ont contribué à cette hausse des ventes, mais le sentiment de plus en plus répandu parmi les Canadiens selon lequel les taux d’intérêt, les prix et la demande ont probablement atteint leur niveau le plus bas a suffi à motiver certains acheteurs à passer à l’action.

La menace d’une guerre prolongée au Moyen-Orient susceptible d’affecter l’économie canadienne a entraîné une hausse des rendements obligataires, ce qui a fait grimper les taux hypothécaires fixes de 30 à 40 points de base, pour atteindre un sommet en avril. En règle générale, la hausse des taux hypothécaires entraîne une baisse de la demande, mais M. Cathcart explique que cela a peut-être suffi à convaincre les Canadiens qui hésitaient encore que les conditions sont désormais favorables.

« Je pense que la légère hausse des taux (hypothécaires) a peut-être servi de signal d’alarme pour certaines de ces personnes qui attendaient le creux de la vague avant de se lancer », a-t-il expliqué lors du dernier Rapport sur le marché de l’habitation de l’ACI (vidéo ci-dessous, en anglais seulement).

Les propriétés ne se vendent pas aussi rapidement, contribuant à tempérer les attentes irréalistes

La Banque du Canada ayant déjà laissé entendre que la période des baisses rapides des taux d’intérêt était révolue, les acheteurs canadiens reviennent sur leurs marchés immobiliers locaux et constatent également que les propriétés ne se vendent plus aussi rapidement.

M. Cathcart souligne qu’il y a eu une forte augmentation du nombre de nouvelles inscriptions au début du mois d’avril, mais que cela ne s’est pas traduit par une hausse des ventes résidentielles à ce moment-là.

Les propriétés ne se vendent pas aussi rapidement, contribuant à tempérer les attentes irréalistes

La Banque du Canada ayant déjà laissé entendre que la période des baisses rapides des taux d’intérêt était révolue, les acheteurs canadiens reviennent sur leurs marchés immobiliers locaux et constatent également que les propriétés ne se vendent plus aussi rapidement.

M. Cathcart souligne qu’il y a eu une forte augmentation du nombre de nouvelles inscriptions au début du mois d’avril, mais que cela ne s’est pas traduit par une hausse des ventes résidentielles à ce moment-là.

« Il ne reste plus beaucoup de marchés au Canada où les propriétés se vendent en une semaine », a déclaré M. Cathcart, évoquant ainsi la frénésie des achats et des ventes qui a marqué l’année 2021.

Il a indiqué qu’actuellement, la durée médiane pour vendre une propriété s’établissait à 23 ou 24 jours, un chiffre plus raisonnable, ce qui contribuerait à expliquer la hausse des ventes enregistrée en mai.

Tous ces facteurs ont également contribué à tempérer les attentes en matière de prix. Les acheteurs et les vendeurs sont plus sur la même longueur d’onde qu’au cours des derniers mois. Les vendeurs fixent désormais des prix de vente plus réalistes, et les acheteurs se montrent un peu plus enthousiastes qu’en janvier.

« Le prix d’inscription d’une propriété et son prix de vente se rapprochent de plus en plus », a déclaré M. Cathcart.

Certaines régions du Canada continuent d’enregistrer une hausse de prix, alors même que les moyennes nationales se stabilisent

Si l’on examine les données d’une année à l’autre au niveau régional, les prix restent en baisse d’une année à l’autre en Colombie-Britannique, en Alberta et en Ontario, ce qui compense les hausses importantes enregistrées dans d’autres provinces telles que la Saskatchewan, le Québec et Terre-Neuve-et-Labrador.

« Si l’on considère que les prix des propriétés ont atteint leur niveau le plus bas, tout comme les taux d’intérêt qui risquent désormais d’augmenter – ils ne baisseront sûrement pas – ces deux facteurs combinés déterminent donc l’abordabilité », indique M. Cathcart, ajoutant qu’il envisage également un scénario selon lequel cette situation inciterait encore davantage d’acheteurs à se lancer sur le marché au cours du second semestre.

« À l’instar de la météo dans de nombreuses régions du Canada cette année, le marché printanier semble avoir pris environ un mois de retard, mais les chiffres de mai ne laissent guère de doute sur le fait que l’activité reprend désormais, a déclaré Garry Bhaura, président de l’ACI et agent immobilier à Brampton, en Ontario. La transition entre mai et juin est généralement la période la plus active de l’année; le marché se renforce donc actuellement au moment le plus occupé de l’année. Si vous avez hésité cette année, que ce soit en tant qu’acheteur ou vendeur, en attendant un signe, c’est peut-être le moment d’agir, et la première étape consiste à contacter un courtier ou agent immobilier de votre région. »

 

Canadian Home Sales Rebound in May As Sellers’ and Buyers’ Expectations Align More

Canadian home sales popped 5.5% in May, a move Canadian Real Estate Association (CREA) Senior Economist Shaun Cathcart said was a “good bounce.”

The latest data released Tuesday comes after months of slower-than-usual sales figures, and reinforces the notion that, historically, current price levels, interest rates and sales-to-new-listings ratio are actually favourable for Canadian home buyers.

“While it was just the first month in 2026 to see any meaningful upward momentum in headline demand, under the surface conditions have been improving for some time,” Cathcart says in the latest CREA monthly housing market report. “Sellers’ and buyers’ expectations are increasingly aligned, as evidenced by tightening sale-to-list price ratios and shorter periods between listing and sale dates. As a result, prices have largely stabilized following some softness earlier in the year.”

Before we get into analyzing what’s going on behind the scenes, here are the national numbers you need to know when comparing sales and price data to your local market:

  • National home sales jumped 5.5% in May compared to April.
  • The number of newly listed properties edged down 1% in May compared to April.
  • The actual (not seasonally adjusted) national average sale price was up 1.5% on a year-over-year basis in May 2026, hitting $702,079.

Home sales activity

What’s driving the recent rise in Canadian home sales?

Cathcart mentions there are a few factors that led to the jump in sales, but a growing sentiment among Canadians realizing this may be the bottom in terms of interest rates, prices and demand was enough motivation for some potential buyers to act.

The threat of a lingering war in the Middle East affecting Canada’s economy led to an increase in bond yields, which raised fixed mortgage rates by 30 to 40 basis points, peaking in April. Typically, mortgage rates going up reduces demand, but Cathcart explains that may have been enough of a signal for Canadians sitting on the sidelines that conditions are favourable now.

“I think (mortgage) rates going up a little bit may have been a wake-up call for some of these people who were just waiting, waiting, and waiting, going, ‘Oh, maybe that was the bottom,’ and jumping in,” he explains in the Housing Market Report video (watch below).

Homes aren’t selling right away, helping curb unrealistic expectations

With the Bank of Canada having already hinted that the expedited rate-cutting days are over, Canadian buyers are returning to their local real estate markets and also noticing that homes aren’t being bought as quickly.

Cathcart points to how there was a burst of new listings in early April, but that didn’t translate to a burst of home sales that month, either.

“There aren’t a lot of markets left in Canada where houses sell in a week,” Cathcart said, throwing it back to the frenetic buying and selling days experienced in 2021.

Home sales vs new listings chart

He said these days the median amount of time for a home to remain on the market is a more sustainable 23 or 24 days, which would help explain May’s pop in sales.

This has all contributed to tempered expectations in terms of pricing, too. Buyers and sellers are more aligned than in months past. Sellers are settling on more realistic list prices, and buyers are showing some more eagerness in comparison to January.

“What (a home) lists for and what it sells for are coming closer and closer together,” Cathcart said.

Some areas of Canada continue to see increased prices, even with national averages stabilizing

When looking at year-over-year data, regionally, prices remain down on a year-over-year basis in British Columbia, Alberta, and Ontario, offsetting major gains in other provinces such as Saskatchewan, Quebec and Newfoundland and Labrador.

“If you put home prices being at a bottom alongside interest rates, which now have a risk they could go higher, they’re not going to go lower, then those two things together are what make affordability,” Cathcart notes, saying he also sees a timeline where this scenario brings even more buyers off the sideline in the second half of the year.

“Like the weather in many parts of Canada this year, the spring market appears to have been delayed by a month or so, but the May numbers left little doubt that activity is now picking up,” said Garry Bhaura, CREA Chair and a REALTOR® in Brampton, Ont. “The handoff from May into June is typically the busiest time of the year, so we now have a strengthening market happening at the most active time of the year. If you have been on the fence this year as either a buyer or as a seller waiting for a sign, this could be it, and the first step in coming off the sidelines is to get in touch with a REALTOR® in your area.”

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7 superbes plages du Canada à découvrir

Inutile de s’envoler vers de lointaines contrées pour profiter de magnifiques plages! Que ce soit pour se prélasser, faire du camping ou pêcher, les amoureux de la plage trouveront leur bonheur au Canada. Voici sept plages canadiennes qui vous en mettront plein la vue.

Photo par Gourvenement du Yukon

Cet article a été initialement publié le 14 août novembre 2023 et a été mis à jour pour garantir que les informations restent exactes et pertinentes.

1. Bennett Beach, Yukon

Certes, lorsqu’on pense aux plages, le Yukon ne nous vient pas forcément à l’esprit. C’est pourtant dans la municipalité de Carcross, à l’origine « Caribou Crossing », que se trouve la plage du lac Bennett. L’eau du lac est peu profonde, ce qui en fait un lieu de baignade idéal pour les familles. Il est aussi très agréable de marcher le long de la plage à la plate-forme d’observation pour regarder les poissons à travers l’eau limpide.

Les chercheurs d’or, qui essayaient d’accéder au Klondike, aimaient particulièrement ce lac. D’ailleurs, vous pouvez revivre la frénésie de la ruée vers l’or en participant à une activité de prospection dans la région. Vous pourrez aussi explorer le plus petit désert d’Amérique du Nord, d’une superficie d’à peine 2,6 kilomètres carrés, composé de dunes de sable.

Skaha Beach, Okanagan

2. Skaha Lake Beach, Penticton, Colombie-Britannique

La plage du lac Skaha dispose d’une longue étendue de sable fin et, cerise sur le gâteau, l’eau y est chaude et favorable à la baignade! Le parc offre également des aires de jeux, des terrains de volleyball de plage et des courts de tennis.

Situé dans la vallée de l’Okanagan, Penticton se trouve entre deux lacs et offre un environnement magnifique. Il existe de nombreuses plages sur le territoire de Penticton offrant une vaste gamme d’activités culturelles, sportives et gastronomiques. 

Rafraîchissez-vous en faisant un arrêt à la microbrasserie Yellow Dog ou en dégustant un sandwich à la crème glacée chez Lickity Splitz.

Photo par Tourisme Saskatchewan, Carey Shaw

3. Little Manitou, Manitou Beach, Saskatchewan

Depuis 1919, Manitou Beach est connu comme un village de villégiature. Ce qui fait déplacer les touristes c’est le lac Little Manitou. L’eau y est cinq fois plus concentrée en sel que l’eau de mer, et on peut y expérimenter l’état d’apesanteur! Il n’y a que cinq lacs dans le monde à posséder cette singularité.

En plus des plages du lac, vous pourrez profiter d’un centre avec une piscine minéralisée, jouer au golf, faire de la randonnée, danser au Graceland, ouvert depuis 1928, et apprécier les artistes locaux dans une petite galerie d’art.

4. Grand Beach, Grand Marais, Manitoba 

Grand Beach offre des dunes de 12 mètres de haut, et une superbe plage de sable fin qui s’étend sur des kilomètres autour du lac Winnipeg. Cette plage est reconnue comme l’une des plus belles en Amérique du Nord, et les amateurs de plage s’y pressent depuis 1920.

Elle est située à l’extrémité nord de la ville de Grand Marais, au Manitoba, et fait partie du parc provincial de Grand Beach. Deux belles randonnées autoguidées s’offrent à vous : Spirit Rock Trail et Ancient Beach Trail. Un camping et des aires de pique-niques sont à votre disposition.

Photo par Tourisme  Î.-P.-É. , Sander Meurs

5. Singing Sands, Basin Head, Île-du-Prince-Édouard

L’Île-du-Prince-Édouard compte de nombreux parcs provinciaux et de belles plages offrant de magnifiques circuits. Le parc provincial Basin Head a l’une des plus belles plages de sable blanc du Canada : la plage Singing Sands. Sa haute teneur en silice et en quartz lui confère ce son distinctif : lorsque l’on marche sur la plage, c’est comme si le sable chantait, d’où son nom.

La plage, surveillée par des sauveteurs, est divisée en deux par un chenal. 

Prenez le temps d’aller découvrir le musée de la pêche situé tout près, et de vivre le circuit côtier des pointes de l’Est.

Photo par Matthew Hewitson (Tourisme N.-B.)

6. Plage Parlee, Pointe-du-Chêne, Nouveau-Brunswick

La plage Parlee est réputée comme étant la plage d’eau salée la plus chaude au Canada.  Le parc provincial de la plage Parlee est situé à Pointe-du-Chêne, près de Shediac, au sud-est du Nouveau-Brunswick. Cette plage est très bien aménagée : un tapis roulant a été déployé, permettant ainsi aux personnes à mobilité réduite d’y accéder.

Il y a un camping à quelques minutes de marche et toutes les activités de la ville de Shediac y sont facilement accessibles : sans oublier la sculpture du plus gros homard au monde!

Dune de Sandy Hook Plage du Havre-Aubert
Photo par Bonjour Québec, Linda Turgeon

7. Havre-Aubert, Îles-de-la-Madeleine, Québec

Havre-Aubert est la plus grande île de l’archipel, entourée de dunes et de plages. La plage de Sandy Hook, aussi appelée la plage du Havre-Aubert, marque le début d’une mince bande de terre qui s’enfonce dans la mer. Cette plage de 12 km offre un bel environnement pour faire du kayak, du kitesurf et de la planche à voile, mais aussi pour observer les oiseaux.

L’événement à ne pas manquer : le concours de châteaux de sable ainsi que le Musée de la Mer surplombant la colline et offrant une vue exceptionnelle. 

Si vous prévoyez vous établir dans une de ces régions, communiquez avec un courtier ou agent  immobilier qui pourra vous guider dans le processus d’achat ou de location d’une propriété.

Starting Lineup: Comparing Home Prices in FIFA World Cup 2026 Host Cities

All eyes are going to be on Canada, the United States and Mexico throughout most of the summer as the three nations host the world for soccer’s biggest showdown.

And as we all know well, there’s no better feeling than playing at home.

While average ticket prices have been getting a lot of attention in the headlines, it made us wonder: what do home prices look like in each of the host cities?

This year, for the first time ever, there are 16 FIFA World Cup host cities spread across North America.

Here’s the breakdown by country:

    • Canada: Toronto and Vancouver
    • Mexico: Guadalajara, Mexico City, and Monterrey
    • United States: Atlanta, Boston, Dallas, Houston, Kansas City, Los Angeles, Miami, New York/New Jersey, Philadelphia, San Francisco Bay Area, and Seattle.

All three countries will host matches throughout the group stage, with Canada’s first match being held Friday, June 12, in Toronto. The FIFA World Cup concludes with the final being held at New York/New Jersey Stadium on Sunday, July 19.

OK, the world stage is set, so let’s shift focus from the pitch to properties.

Let’s kick things off in Canada, first.

*The information below is used for general comparisons only. For Canadian data, we used the MLS® Home Price Index composite benchmark. For American data, we used median prices for each city’s county, as provided by the National Association of REALTORS®. For Mexican data, we used the Sociedad Hipotecaria Federal (SHF), a Mexican development bank dedicated to the housing sector, for average prices. All prices have been converted to Canadian dollars, using an exchange rate from early June. The information is intended to provide a broad, high-level comparison of housing markets and should not be interpreted as a valuation of any specific property.

Canada

2 Host Cities

Toronto Ontario Canada

Toronto, Ontario

MLS® Home Price Index composite benchmark price:
$934,900

(April 2026, Source)

As Canada’s largest city, Toronto is a collection of distinct neighbourhoods, from downtown condos to established family pockets across the GTA. Its housing market is one of the country’s most watched, shaped by steady demand, limited supply, and the city’s role as a hub for jobs, culture, sports, and newcomers.

Vancouver BC

Vancouver, British Columbia

MLS® Home Price Index composite benchmark price:
$1,098,000

(April 2026, Source)

Vancouver’s appeal is familiar to Canadians: ocean, mountains, mild weather, and a lifestyle that keeps outdoor access close to home. Its housing market has long been one of the country’s most competitive, with prices shaped by limited land, strong demand, and the draw of West Coast living.

Mexico

3 Host Cities

Guadalajara Mexico - Aerial view of a dense city with a circular stadium on the left and a large oval stadium on the right, with a central boulevard and green park nearby.

Jalisco (the state including Guadalajara)

AVERAGE HOME PRICE:
$160,977 CAD

(Q4 2025, data from La Sociedad Hipotecaria Federal)

Guadalajara brings together historic architecture, a lively cultural scene, and the energy of one of Mexico’s major urban centres. Known for its music, food, and strong regional identity, the city offers a vibrant setting for residents and visitors alike. It’s difficult to find average home prices for the city itself, but average home prices within the state reflects a market shaped by local demand, urban growth, and the appeal of living in one of Mexico’s most culturally significant cities.

Mexico City - Wide view of a large stadium in a city, with colorful houses in the foreground and mountains in the distance under a cloudy sky.

Mexico City

AVERAGE HOME PRICE:
$308,783 CAD

(Q4 2025, data from La Sociedad Hipotecaria Federal)

Mexico City is one of the world’s largest urban centres. Its size and variety make it a city where lifestyle can look very different from one area to the next. Average home prices reflect that range, with values influenced by neighbourhood, access to transit, amenities, and proximity to major employment and cultural hubs.

Monterrey Mexico - A futuristic oval stadium with a ribbed metallic exterior set in a landscaped park, mountains in the background.

Nuevo León (the state including Monterrey)

AVERAGE HOME PRICE:
$158,000 CAD

(Q4 2025, data from La Sociedad Hipotecaria Federal)

Monterrey is a major business and industrial centre, set against the backdrop of mountains. The state’s housing market is influenced by economic activity, expanding urban development, and demand from buyers looking for access to one of Mexico’s key commercial hubs.

United States

11 Host Cities

Atlanta USA - Aerial view of a downtown skyline at sunset, with tall skyscrapers, a winding highway, and green parks in the foreground.

Atlanta (Fulton Country), Georgia

MEDIAN HOME PRICE:
$716,700 CAD

(Q4 2025, source)

Atlanta is known for its southern culture, major business presence, and fast-growing metro area. The city offers a mix of established neighbourhoods, newer developments, and suburban communities connected to a strong jobs market.

Boston - Aerial city skyline with tall glass skyscrapers, a river, and lush green parks under a blue sky.

Boston (Suffolk County), Massachusetts

MEDIAN HOME PRICE:
$1,035,500 CAD

(Q4 2025, source)

Boston pairs historic charm with a major role in education, healthcare, research, and innovation. Its neighbourhoods are shaped by walkability, older housing stock, waterfront areas, and a deep-rooted sports culture.

Dallas USA - Downtown skyline at sunset with tall glass skyscrapers and a pink-blue sky.

Dallas (Dallas County), Texas

MEDIAN HOME PRICE:
$458,000 CAD

(Q4 2025, source)

Dallas offers a big-city lifestyle with a strong economy, expanding suburbs, and a well-known sports culture. The metro area includes everything from urban apartments to large suburban homes, giving buyers a wide range of options.

Houston USA - City skyline with tall office buildings and a multi‑lane highway in the foreground under a bright blue sky with scattered clouds.

Houston (Harris County), Texas

MEDIAN HOME PRICE:
$428,000 CAD

(Q4 2025, source)

Houston is a diverse, sprawling city with a major presence in energy, healthcare, aerospace, food, and the arts. Its neighbourhoods and surrounding communities offer a broad range of housing styles, price points, and lifestyles. Average home prices reflect the city’s size, relative housing variety, and ongoing appeal as one of the largest metro areas in the U.S.

Kansas City USA - Aerial view of a mid-sized city with a river, parks, and a mix of high-rise and low-rise buildings across the skyline.

Kansas City (Jackson County), Missouri

MEDIAN HOME PRICE:
$367,000 CAD

(Q4 2025, source)

Kansas City is known for its barbecue, jazz heritage, fountains, and passionate sports fans. Compared with many larger U.S. metros, it offers a more relaxed pace and a strong sense of local pride.

Downtown Los Angeles skyline with tall skyscrapers, snow‑capped mountains in the background, and palm trees in the foreground.

Los Angeles (Los Angeles County), California

MEDIAN HOME PRICE:
$1,235,900 CAD

(Q4 2025, source)

Los Angeles is a global centre for entertainment, culture, and lifestyle, with neighbourhoods that range from coastal communities to dense urban districts. The city’s size and variety mean the housing experience can differ significantly depending on location.

Miami USA - Aerial view of a dense waterfront skyline with tall glass buildings along a curved peninsula and blue-green water

Miami (Miami-Dade County), Florida

MEDIAN HOME PRICE:
$777,850 CAD

(Q4 2025, source)

Miami is known for its beaches, nightlife, international influence, and year-round warm weather. Its neighbourhoods reflect a mix of coastal luxury, urban energy, and strong cultural identity.

New York_New Jersey US - City skyline at sunset with tall glass skyscrapers along a river.

New York/New Jersey (New York County)

MEDIAN HOME PRICE:
$1,634,439 CAD

(Q4 2025, source)

New York County brings together one of the world’s most iconic urban centres with a wide range of surrounding communities. From dense city living to commuter suburbs, the region offers one of the most diverse real estate landscapes in North America.

City skyline with tall modern buildings rising behind a river, a tree-lined autumn park, and a curved boardwalk walkway along the water.

Philadelphia (Philadelphia County), Pennsylvania

MEDIAN HOME PRICE:
$372,000 CAD

(Q4 2025, source)

Philadelphia combines deep history, established neighbourhoods, and a growing food, arts, and sports scene. The city’s housing mix includes classic row homes, urban apartments, and communities that continue to evolve.

Red Golden Gate Bridge towers and suspension cables span San Francisco Bay with the city skyline in the background

San Francisco Bay (San Francisco County), California

MEDIAN HOME PRICE:
$1,856,900 CAD

(Q4 2025, source)

The San Francisco Bay Area is known for its technology sector, scenic landscapes, and highly competitive housing market. From city neighbourhoods to surrounding communities, the region offers a mix of urban living, coastal access, and suburban hubs.

Seattle USA

Seattle (King County), Washington

MEDIAN HOME PRICE:
$1,260,000 CAD

(Q4 2025, source)

Seattle combines a strong tech economy with waterfront views, mountain access, and a well-established coffee and music culture. Its neighbourhoods offer a mix of urban density, older homes, newer development, and easy access to outdoor recreation.

But with all due respect, our office will be cheering hard for the players in red and white. Hey, it’s REALTOR.ca after all.

The Full Starting Lineup — Ranked by Average / Median Home Price (CAD)

1

San Francisco Bay
$1,856,900

US

2

New York / NJ
$1,634,439

US

3

Seattle
$1,260,000

US

4

Los Angeles
$1,235,900

US

5

Vancouver
$1,098,000

CA

6

Boston
$1,035,500

US

7

Toronto
$934,900

CA

8

Miami
$777,850

US

9

Atlanta
$716,700

US

10

Dallas
$458,000

US

11

Houston
$428,000

US

12

Philadelphia
$372,000

US

13

Kansas City
$367,000

US

14

Mexico City
$308,783

MX

15

Jalisco (the state including Guadalajara)
$160,977

MX

16

Monterrey
$158,000

MX

Whether you’re a football fanatic, or just a passive tournament watcher, we hope you enjoy cheering on your favourite country and team this year.

Bank of Canada Keeps Policy Rate at 2.25% Again; Financial Stability Report Warns of Household Financial Risks

The Bank of Canada has kept its policy interest rate at 2.25%, making it five holds in a row and marking an unchanged rate stemming back to just before Halloween 2025.

Canada’s central bank stated the decision to hold the rate is due to a mix of weak economic activity, continued tensions in the Middle East, and uncertainty about U.S. trade policies.

This news means variable rate mortgage holders will once again see no change to their regular installments. Those eyeing a fixed rate mortgage should be paying attention to bond yields, but the news there isn’t as welcoming—fixed rates have been increasing steadily, complicating things for those who prefer stability.

 

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In a separate Financial Stability Report (FSR) released at the end of May, the Bank of Canada warned financial pressures may be on the horizon for fixed rate mortgage holders who benefitted from ultra-low rates in 2021, especially those in Toronto.

“Over the next 12 months, the last of the five-year, fixed payment mortgages taken out during the pandemic will renew,” the FSR states. “This group represents about 12% of all outstanding mortgages in Canada. On average, these borrowers will see their payments increase by about 15%.”

The FSR did go on to say that Canada’s reported strong income growth over the past five years should make it easier for property owners to manage these payment increases, but those with weaker income growth may have less flexibility.

“At current home prices, only a small share of borrowers would not be able to refinance at renewal—an estimated 4% in 2027, or about 9% of borrowers in the Toronto area,” states the Bank of Canada report.

Looking for a mortgage? The difference between fixed rate payments and variable rate payments

Let’s make a general comparison here. Using the Canadian Real Estate Association’s posted national average home price of $695,412 as of April 2026, and assuming a 20% down payment with a standard 25-year amortization period, the monthly payment difference would look like this. (Note: for this example, we are using an average of all the rates posted on ratehub.ca as of June 10, 2026):

  • Five-year fixed at 4.51% = approximately $3,081 per month
  • Five-year variable at 3.89% = approximately $2,903 per month

So, why might someone choose a fixed rate? It really comes down to stability. A fixed rate gives you the peace of mind of knowing exactly what your mortgage payment will be each month, which can make budgeting a lot easier. It may also be a good option if you think interest rates could increase down the road.

A variable rate, on the other hand, means taking on a bit more risk. But if rates stay where they are or decrease, it could help you save thousands of dollars over the length of your mortgage term.

Why did the Bank of Canada choose to not lower its rate?

According to the Canadian Real Estate Association, Canada’s economic performance in the first quarter was weaker than expected, and the Bank noted that domestic financial conditions had loosened since issuing its Monetary Policy Report in April.

Employment strengthened in May, but looking through what is often volatile labour data, the Bank views the labour market as largely unchanged since the beginning of the year.

CPI inflation rose to 2.8% in April largely due to higher energy prices. That said, the Bank made clear that “there has been limited evidence of broad-based pass-through of higher energy prices to other consumer prices.” The Bank expects inflation to remain around 3% in the near term and seems willing to allow that provided inflation does not begin to creep beyond energy and become persistent.

Why working with a REALTOR® is important

Your REALTOR® is your personal real estate MVP. While you’re figuring out financing, they can already get to work behind the scenes. If you’re buying, this means setting up searches for you, attending open houses on your behalf, and asking around to their connections about what might be coming available.

If you’re selling, your REALTOR® can get to work marketing your property right away, getting it ready for staging and compiling documentation, all without severely disrupting your routines.

Thankfully REALTORS® monitor market trends and housing data to make sure, whether you’re buying or selling, your best interests are kept top of mind.

Don’t put it off any longer. Find your REALTOR® today.

Easing the Transition: Leaving Your Home for the Next Homeowners

Canada is known for its almost overarching politeness, and that can carry over into the real estate realm, too. Amidst all the bustle of selling your home, buying another, and planning the move, sellers may wonder how to best leave their home for the next homeowners. 

Aside from contractual considerations (typically, items like appliances and objects permanently mounted in and on your home are included in the sale), you may want your buyers to feel welcome in their new home. It’s natural (not to mention very Canadian) to want them to enjoy this space as much as you did.

With that in mind, here’s a short list of ways you can personalize your home sale to make the new owners’ transition as smooth and hospitable as possible.

This article was originally published Aug. 6, 2024, and has been edited to ensure the information remains accurate and relevant.

Create a neighbourhood resource package for the new homeowners

Putting together a resource package is a particularly helpful favour you can pay forward if your buyers are new to the area. Knowing the locations and contact information for places like clinics, hospitals, pharmacies, and schools is not only practical, it may help to provide a sense of ease during the hectic days of moving in. It’s one less detail for the new owners to research themselves. 

Include information like emergency services nearby, household supplies you’ve left, community resources available, recreational opportunities, and any other information that may be valuable, like the location of the nearest waste management facility if your home is in a rural area. 

Give your home a deep clean for move-in day

This may seem to be common sense for many, though it can sometimes be an afterthought when you’re consumed with the details of your own move. You’re not obligated to perform a deep clean unless that’s been negotiated. Generally, broom cleaning is the accepted standard. But if you’re able to leave the space spick and span for the new owners, it’s a great way to help them start their new chapter in life on the right foot.

A woman sitting in an air conditioned living space

Let the new homeowners know about unusual ‘quirks’

In this day and age of AI, smart homes and remote controlled devices, a new home might be a mystery when the buyers are faced with a handful of remotes and tech. Perhaps this one controls the ceiling fan, and that one is for outdoor lights. Maybe there’s an app for that.

Maybe you have a non-intuitive switch plate with multiple switches. Get out a pad of sticky notes and label any items that may not be immediately obvious. Even explaining which way a bolt or nut tightens can be helpful.

Woman in a workshop wearing orange sweater and blue overalls, holding and inspecting a metal can.

Expand the labels so new homeowners know what’s what

Don’t be afraid of over-explaining! Perhaps you have a stock of paint cans standing by for repairs and patches. Sure, they make sense to you, but the new owners may simply see them as garbage you’ve left behind if they don’t know that this can is the paint from the front bedroom, while that can matches the window trim. Sticky notes to the rescue again. 

Identifying labels can also be a valuable way to bridge the seasons. How you use your garage in the summer may be different than how it’s used in the winter. Same goes for other storage spaces around the home. Leaving notes about out-of-season storage is immensely valuable down the road as the new owners prepare for seasonal changes and home maintenance. Letting the new owner know “this is where we kept the snowblower for easy access” or “our patio furniture fit well under the deck” can alleviate a lot of stress through the year.

A personal welcome for the new homeowners

Who doesn’t appreciate a thoughtful gift basket? Add this to your neighbourhood resource package to make an impactful visual greeting for the new owners. It could be as simple as a bottle from a local distillery, brewery, or winery, or perhaps a basket of cheese, fruit, and meats— something to nibble on through moving day. Add a personal note of welcome and perhaps a favourite memory of their new home.

What to share and when

You’re legally obligated to share latent defects with buyers before closing the home sale agreement. These are problems that aren’t easily seen and can include things like foundation cracks, mould in the attic, or plumbing leaks with no obvious signs. 

A note that says “this door creaks when it’s too humid outside” is probably fine, but a note that says “roof leaks when it rains, this is the bucket we use to catch the drips” would not be. 

Buyers, on the other hand, have an obligation to perform their due diligence prior to a home purchase, and this often includes hiring a home inspector to spot latent defects or potential red flags. 

There’s no obligation outside the purchase and sale agreement to help welcome the new buyers to their new home. But, making that extra effort could be the gesture that saves their moving day or lets them hit the ground running in their new neighbourhood. And hey, it just feels good, eh? 

The information above is for informational purposes only and should not be used as investment, financial, or legal advice.

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5 avantages à vivre dans plus petit

Vous désirez réduire vos responsabilités financières, retourner aux études, alléger le fardeau des fins de mois? Vous prenez de l’âge et pensez à la retraite? Il se pourrait que vous envisagiez de vivre dans plus petit. Sachez que l’obligation ou l’envie de réduire la taille de sa maison ne comporte pas que des renoncements.

Plutôt que de croire que vous perdrez au change, concentrez-vous sur les nombreux avantages que représente le downsizing. Par la force des choses, vivre dans plus petit c’est aussi dire adieu à la surconsommation et entrer avec douceur dans le slow living. Quel bonheur!

couple âgé qui veut déménager dans une plus petite maison

Cet article a été initialement publié le 20 novembre 2023 et a été mis à jour pour garantir que les informations restent exactes et pertinentes.

1. Plus économique

Qu’on se le dise, la facture risque d’être moins salée dans une petite maison que dans votre immense maison dont les deux chambres d’amis ne servent qu’en de très rares occasions. Réduire les dépenses courantes autant que les paiements d’hypothèque, de taxes, d’énergie ou de loyer vous offrira à coup sûr la marge de manœuvre financière espérée pour mieux respirer ou investir dans d’autres projets, que ce soit pour vos loisirs, vos activités ou vos voyages. 

De plus, en vendant votre grande maison, vous risquez actuellement – compte tenu du marché – de faire un bon profit en achetant plus petit. Réinvestissez cette somme dans vos fonds de placement et prenez le temps d’imaginer la suite.

Femme qui profite de sa petite maison en pleine nature

2. Plus de liberté

Vous gagnerez au change plus de liberté, de spontanéité et de temps libre pour vous inscrire à un cours de perfectionnement, voyager, changer de voiture ou investir davantage dans vos REER. Le temps que vous passiez à entretenir la grande maison ou à tondre la pelouse du grand terrain pourra désormais être alloué à prendre soin de vous et des autres. Vous pourriez aussi en profiter pour vous remettre en forme en vous inscrivant au gym du quartier ou encore vous offrir davantage de sorties culturelles.

Femme qui aménage dans une plus petite maison et qui organise sa cuisine

3. Mieux organisé

Décider de vivre à plus petite échelle oblige à désencombrer, à faire le tri et à éliminer le superflu. Quel bel exercice libérateur! Qui n’a pas dans son rangement ou dans son sous-sol quelques dizaines de boîtes remplies de choses inutiles qui n’ont pas servi depuis des lunes jusqu’à n’en plus connaître le contenu. Si donner au suivant fait du bien à l’âme, vendre quelques belles pièces de votre mobilier — ou les items de ces boîtes superflues — pourrait aussi vous renflouer et vous redonner l’envie de rêver.

Si vous décidez d’emménager dans plus petit, prenez le temps de trouver un emplacement judicieux pour chaque bien précieux ou essentiel que vous aurez conservé et développez le réflexe de tout remettre à sa place après chaque utilisation. Vous serez étonné de constater à quel point on a besoin de peu pour être heureux. Et à quel point le désordre est impossible dans une maison épurée!

Mère et son enfant qui font du ménage dans une maison minimaliste

4. Moins d’entretien

Choisir le minimalisme, c’est aussi s’alléger du fardeau des grands ménages interminables, tant à l’intérieur qu’à l’extérieur. Car qui dit grande maison dit souvent entretien contraignant d’un grand terrain. Imaginez le temps retrouvé!

Vous allez vivre en condo? Vous paierez peut-être des frais communs ou encore beaucoup moins élevés pour faire tondre le gazon, réparer le patio, ramasser les feuilles mortes ou déneiger l’entrée de garage que pour une maison qui, au fil du temps, s’avère beaucoup trop grande pour vous.

Plus petite maison qui est plus écolo

5. Plus écolo

Vivre dans plus petit a aussi un impact sur l’environnement en réduisant, a priori, la consommation d’énergie tant en chauffage qu’en éclairage. Il va sans dire qu’en réduisant notre empreinte écologique, on contribue aussi à sauver la planète. Qui plus est, si vous choisissez de vivre en condo ou en appartement, cette empreinte sera partagée avec d’autres. 

Bref, au-delà de la tendance – on n’a qu’à voir l’intérêt croissant pour les minimaisons – vivre dans plus petit apporte son lot d’avantages tant pour la santé de votre portefeuille que celle de l’esprit et de la planète. Pensez-y!

REALTORS® Answer Your ‘What-Ifs’ About Buying and Selling

Before diving into any big purchase, we tend to ask ourselves the “what-ifs”. It’s human nature to make sure we’re looking at all the possible outcomes, but sometimes what-if questions can start to hinder our progress. This is especially true when it comes to real estate. What-if questions can lead to indecision and uncertainty, and without the help of a REALTOR®, you could end up talking yourself out of a potentially good decision. 

These are some of the most common what-if questions when it comes to buying and selling a home, answered by REALTORS® from across Canada.

This article was originally published Jan. 26, 2024, and has been edited to ensure the information remains accurate and relevant.

REALTORS® from across Canada

What if I don’t know what kind of home I want?

“The first step is a pre-approval. This is going to help you better understand how much you can spend and afford, which in turn affects which areas you may be able to call home. Once you have a general guideline for the budget, make a pros and cons list. Sometimes clients surprise themselves when they sit down and discuss with a partner. Maybe they’re on the same page, maybe they’re not. These are important conversations to have.”

– Jenilee Dell, a REALTOR® and salesperson in Regina, Saskatchewan

“When a buyer is uncertain about the type of home they want, a REALTOR® takes on the role of a guide. We help the buyer explore various housing options, ask clarifying questions, and dig deeper into the buyer’s ‘why’. Through this journey, the buyer’s preferences and needs become clearer, ultimately leading them to identify the kind of home that truly suits them.”

– Stacey Falkwin, a REALTOR® and salesperson in Halifax, Nova Scotia

The Quest for the Perfect Home

What if I change my mind on what I want as we’re looking at homes? 

“This is very common, and it’s perfectly fine! You really don’t know what you want until you’ve seen it. You need to envision what your life can be like in that home while walking through properties. You’re going to see a lot of things you like and dislike during the viewing process. It can have an effect on you figuring out what you actually want in a home and having a change of heart is normal. The main goal here is to ensure you end up in a home you love!”

– Brandon Kayter, a REALTOR® and salesperson in Pilot Butte, Saskatchewan

“Your REALTOR® can adjust the search parameters to accommodate your changing preferences. Once you discover new things you like or dislike during property showings, your REALTOR® can use that information to tailor future showings that better align with your evolving preferences. The home buying process is dynamic and requires patience and flexibility. If you’re considering a significant shift like finding a rural acreage for example, review the options with your REALTOR® and assess how they align with your budget and goals. It’s a collaborative effort.” 

– Jackie Kamann-Oke, a REALTOR® and salesperson in Brandon, Manitoba

Navigating Market Price Fluctuations

What if I can’t find something that checks every box on my list?

“It’s completely normal that a home buyer might have to make some compromises or consider renovations in any home they buy to make it function perfectly for them.” 

– Samantha Glover, a REALTOR® and salesperson in Regina, Saskatchewan

“This happens and sometimes you have to recheck those boxes and pick the most important ones to you. You also have to take into consideration what’s realistic within your budget. I want Khloe Kardashian’s house as it checks all my boxes, but I know it’s not realistic for my price range.” 

– Jenilee Dell

“When a buyer struggles to find a home that meets all their criteria, we advise prioritizing the list into ‘essential’ and ‘desirable’ features. We focus the search on properties that meet the essential requirements, while offering creative solutions or compromises for the additional desires, ensuring you find a home that fulfills your most important needs.” 

– Stacey Falkwin

Selling Ahead: Transitioning Homes

What if I buy/sell now, but prices drop/rise? 

“Real estate is cyclical. There’s no ‘right time to buy.’ The main factor is ensuring what you buy is something you’re going to be happy with, whether you have a five or 20-year plan. Everyone’s situation is different—some need to sell in a specific time frame due to many factors. REALTORS® are here to advise you on what could be in your best interests to ensure you’re getting the outcome you’re looking for.” 

– Brandon Kayter

“There’s no crystal ball to predict the future market—it’s influenced by various factors. What’s important is whether you’re comfortable buying or selling in the current market. If the timing is good for you and your family, then it’s the right time to make your move. Understanding your comfort level with market fluctuation is important in making informed decisions. Ultimately, this decision to buy or sell should be based on your individual circumstances, financial goals, and understanding current market conditions. REALTORS® and financial advisors can provide some insights into market trends and help you make informed decisions.” 

– Jackie Kamann-Oke

Neighborhood Hunt: Finding the Ideal Community

What if my home sells before I buy a new one? 

“There can be both opportunities and challenges to selling your home first. Selling your current home first can give you a better understanding of your financial position, as you’ll know how much equity you have available for your next purchase. As a buyer making an offer without the contingency of needing to sell, you may have stronger negotiating power and a more attractive offer. However, if you sell first you may need to arrange for some temporary housing.”

“The pressure then is to find a new home, as you have a specific timeline before vacating your current residence. You’ll also need to plan for storage solutions for your belongings during the transition, which could be renting a storage space or finding temporary storage solutions. Communicate with all parties involved, including your REALTOR® and potential buyers/sellers. This way everyone is apprised of timelines and any potential challenges.”

– Jackie Kamann-Oke

“If you’re in the process of selling and buying at the same time, it’s a good idea to have a plan in place before even starting the process. In case your home does sell before you find a new one, ask yourself if you’re able to rent or live with family members for a few months. Can you put some of your belongings in storage? Go over your options so you aren’t left in a stressful situation. Best case scenario, everything will line up for you, but you can never know, so plan ahead!” 

– Samantha Glover

Nervous Steps: Overcoming Cold Feet

What if I can’t find a home in the neighbourhood I want? 

“Location is No. 1 when buying a property. If you’re wanting a certain location or area of the city and nothing is becoming available, just be patient.”

– Jenilee Dell 

“If a client can’t find a home in their preferred neighbourhood, we’ll suggest exploring similar areas that offer comparable attributes to the neighbourhood the buyer is seeking.” 

– Stacey Falkwin

Repair Revelation Before Listing

What if I get cold feet while I’m looking at homes?

“It happens. Buying a home is a big decision and investment. Finding a REALTOR® you click with and who can guide you through the process can also be really important in how you feel. When you have poor guidance, it’s hard to feel comfortable in any situation.”

– Jenilee Dell

“It’s OK to have reservations, and it’s important to address them promptly and proactively. Your REALTOR® is there to support you and make sure you feel satisfied and confident in finding the home that feels right for you. If you feel you need to back away and pause for a while, be upfront with your REALTOR® so they can respect that, and halt scheduling showings until you feel ready. If there are specific challenges, discuss them with your REALTOR® so you can find some solutions together. You need to be sure of your decisions once you think you’re going to write an offer, as walking away after an offer gets accepted opens you up to the possibility of losing your deposit.” 

– Jackie Kamann-Oke

“When a client gets cold feet while looking at homes, a REALTOR® digs deeper into understanding the source of the buyer’s apprehension. We revisit the client’s priorities to ensure the home search is in alignment with their true needs and desires, providing reassurance and guidance throughout the process. The buyer is in the driver seat and we’re there to be a trusted guide.”  

– Stacey Falkwin

Heartbreak Bid: Offer Rejection

What if my home needs a lot of repairs when it’s time to list it?

“Your REALTOR® will be able to come in and let you know what could be worth repairing. No sense dumping a ton of money into the property if it isn’t going to have a factor on what it can sell for. Your REALTOR® should have connections with contractors and other tradespeople to bring in and give you quotes and opinions on what’s truly necessary.”

– Brandon Kayter

“If you feel your home needs many repairs, ask your REALTOR® to come and give their expert opinion on what repairs they think could add value to your home and which would not. If you’re on a tight budget, your REALTOR® can give you an idea of what your home is worth without repairs and you can make a decision if selling is right for you without completing them.”

– Samantha Glover

Searching Dilemma: Finding Your Fit

What if I submit an offer on my dream home and it gets rejected?

“Work with your REALTOR® to structure the best possible offer you can. If it’s truly your ‘dream home’ you don’t want to leave anything on the table and lose it knowing you had more to give. Especially in multiple offer scenarios, you need to come to play ball.”

– Brandon Kayter

“If you submit an offer and it’s rejected, you can always submit a new and more appealing offer for the seller to consider. If that’s not possible, remember, ‘if not this, something better.’ There’s a reason it didn’t work out, and there’s a home out there that’s better for you.”

– Samantha Glover

Inspection Uncertainties Post-Offer

What if I don’t see anything I like when I start looking?

“Sometimes it takes looking at 20-plus homes, sometimes it just takes one to find something you like. Don’t get discouraged, you’ll find the right one.” 

– Jenilee Dell

“Don’t feel defeated. Trust the process and ‘the one’ will come and you’ll know it as soon as you walk through the doors.” 

– Brandon Kayter

“If a client doesn’t find appealing options initially, a REALTOR® views this as part of the process. We use the client’s feedback to further tailor the search, we ask lots of qualifying questions to provide insight into any disconnection. Depending on the market conditions, supply that matches the buyer’s goals may simply be low and patience may be the key.”   

– Stacey Falkwin

What if I put in an offer and then the home fails inspection?

“In Saskatchewan, buyers can add a home inspection as a condition and in the event the buyer is unhappy with the report, they have the option to walk away, with a fully refunded deposit.” 

– Jenilee Dell

“If major issues come up, it’s an opportunity for you to walk away from the deal, but if it’s something that can be fixed. Negotiate that the seller fixes it or takes the cost of repair off of the purchase price. You have options!” 

– Brandon Kayter

“Sometimes there are unexpected issues that come to light during a home inspection. REALTORS® should thoroughly review the inspection report with the client. Often follow-up appointments with skilled tradespeople are necessary to provide further insight and quotes into the issues and concerns. We discuss the implications of these issues and negotiate on the buyer’s behalf for necessary repairs and/or price adjustments, assuming the buyer wishes to stay engaged with the property. However, sometimes the issues are outside the comfort zone of the buyer and it’s necessary to terminate the offer and explore other properties.” 

– Stacey Falkwin

It would be impossible—or at the very least, miraculous—to go through a home sale or purchase without a few what-ifs. This is why working with a REALTOR® who can provide guidance, support, and expertise is key. Don’t let your imagination run rampant when there are professionals ready and waiting to help! 

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Quel est le bon moment pour déménager?

Décider s’il est temps ou non de déménager, que ce soit à l’autre bout du pays, dans une autre province ou dans la même ville, est une décision difficile à prendre. Êtes-vous prêt à faire ce gros changement et à laisser derrière vous vos amis, votre famille et votre emploi? Êtes-vous prêt à vendre votre propriété, à mettre fin à votre bail ou à quitter la maison de vos parents et voler de vos propres ailes? Quelle que soit votre situation, la décision de déménager est un événement marquant de la vie qui n’est pas toujours facile.

Si vous n’êtes pas certain de la décision à prendre, lisez ce qui suit pour connaître les différentes raisons pour lesquelles les gens choisissent souvent de déménager.

Photo : Dillon Kydd, Unsplash

Cet article a été initialement publié le 13 janvier 2025 et a été mis à jour pour garantir que les informations restent exactes et pertinentes.

Raisons courantes pour lesquelles les gens décident de déménager  

Il y a des raisons évidentes pour lesquelles vous pourriez envisager de déménager. Vous fondez peut-être une famille et avez besoin d’une maison plus grande, avec une cour clôturée où les enfants peuvent jouer? Ou bien, vos enfants ont tous déménagé, et vous êtes prêt à emménager dans plus petit? 

Mais il y a d’autres raisons :

  • vous en avez assez des trajets entre votre domicile et votre lieu de travail;
  • vous avez des préoccupations en matière de sécurité dans votre quartier;
  • vous ne vous entendez pas avec vos voisins;
  • vous avez reçu une offre d’emploi dans une autre ville.

Afin de mieux comprendre les raisons pour lesquelles certains propriétaires ont récemment décidé de déménager, nous nous sommes entretenus avec James Strathy Warren, agent immobilier chez Chestnut Park Real Estate Ltd. Brokerage, qui nous a révélé quelques-uns des thèmes récurrents qu’il a vus chez ses clients. 

Planification d’avenir

Selon M. Warren, un changement de taux d’intérêt peut être un facteur déterminant. Lorsque les gens apprennent que les taux d’intérêt augmentent, ils envisagent de déménager pour obtenir un prêt hypothécaire compétitif et économiser de l’argent à long terme. Ce n’est pas tout le monde qui déménage lorsque les taux d’intérêt changent, mais c’est un élément qui peut inciter les gens à commencer à évaluer le marché et à se demander s’ils sont satisfaits de leur situation actuelle. 

Un bon rapport qualité-prix

Le fait de trouver une propriété rénovée dans un marché en pleine expansion peut être un facteur décisif pour de nombreuses personnes. Comme le suggère M. Warren, cela peut être moins coûteux que de trouver une propriété qui nécessite une rénovation majeure, et ainsi causer moins de maux de tête.

« Il y a aussi le temps nécessaire pour une longue rénovation et les coûts associés, a-t-il expliqué. Au bout du compte, votre nouvelle propriété vous coûtera un peu moins cher. »

Tendances du marché

Warren explique que parfois, pour ceux qui cherchent à acheter plus grand dans un marché qui a tendance à reculer durant une augmentation des prix, l’écart peut être moindre entre le prix de vente de leur propriété actuelle et le prix de la propriété qu’ils achètent. Pour les personnes qui optent pour plus petit, comme les parents dont les enfants ont quitté le foyer, le moment de la vente peut s’avérer idéal lorsque le marché est en hausse.

« Il est toujours bon d’essayer d’anticiper le marché, c’est très important pour les personnes qui désirent acheter plus grand », a précisé M. Warren.

Période de l’année

Warren indique que, historiquement, les mois de février et mai sont les meilleurs mois pour vendre une propriété au prix le plus élevé.  

« Février, parce que le mois de janvier est généralement frappé par la neige et qu’il y a si peu d’offre que la demande se fait plus pressante, explique-t-il. Mai, parce que tout est axé sur l’année scolaire et que les gens veulent s’installer avant les vacances d’été et le début de l’année scolaire. Il arrive parfois qu’on observe un bon marché à la fin du mois de septembre et au début du mois d’octobre, lorsque l’offre est généralement plus faible. »

Comment un courtier ou agent immobilier peut-il vous aider à prendre votre décision?

En fin de compte, c’est à vous et à votre famille que revient la décision de déménager. Un courtier ou agent immobilier peut vous guider tout au long du processus pour assurer que vous déménagiez pour les bonnes raisons; il vous fournira les tendances et les conditions actuelles du marché et vous posera les bonnes questions pour vous aider à faire un choix éclairé.

Un courtier ou agent immobilier peut également vous faire part des propriétés disponibles dans votre fourchette de prix et à l’emplacement souhaité, répondre à toutes les questions que vous vous posez sur les différents quartiers et sur la valeur des propriétés, et vous aider à décider si c’est le bon moment pour acheter en fonction du marché. 

Selon M. Warren, il est très important d’être au courant du marché et de la façon dont les propriétés se vendent dans les régions que vous envisagez, lorsque viendra le temps de décider si vous devriez ou non vendre votre propriété. 

« Je pense que pour réussir l’achat ou la vente d’une propriété, il faut d’abord visiter des propriétés, se faire une idée des propriétés disponibles et suivre leur évolution, à savoir le nombre de jours qu’elles sont sur le marché et leur prix de vente. Si vous vous sentez à l’aise, vous pouvez vous lancer et acheter tout de suite, mais assurez-vous que votre propriété est impeccable et qu’elle est bien évaluée avant de la mettre sur le marché », a expliqué M. Warren. 

Travailler avec un courtier ou agent immobilier vous permet également de mieux comprendre ce qui se passe sur le marché et de savoir si c’est le bon moment.

Il s’agit avant tout de « comprendre le marché et d’espérer prendre la bonne décision au bon moment », ajoute M. Warren. 

Bien que la perspective d’un déménagement puisse être décourageante, il existe différents facteurs et indicateurs qui vous aideront à prendre votre décision. Si vous envisagez de vous lancer dans l’achat d’une propriété, n’oubliez pas de parler à un courtier ou agent immobilier dès aujourd’hui.

Le présent article est diffusé à titre d’information seulement; il ne contient pas de conseils financiers ou juridiques et ne remplace pas les services d’un conseiller financier ou juridique.